Инвестиционно поведение, достъпа до застрахователни продукти и ORSA

Председател на EIOPA Габриел Бернардино предупреди ЕОЗППО ще следи внимателно следните въпроси: инвестиционно поведение, достъпа до застрахователни продукти и ORSA.

Говорейки по време на международната конференция "Платежоспособност II: Какво може да се обърка" в Любляна, организирана от Агенцията за застрахователен надзор на Словения, Председателят каза, че режима може да промени инвестиционното поведение на фирмите.
Той каза, че в период на ниски лихвени проценти фирми ще намерят начини за увеличаване на доходите на портфейлите си, но заяви, че в търсенето на доходност “search for yield” може да увеличи допълнителни рискове за застрахователя, като инвестира в нови категории активи или увеличаване на концентрацията в някои специфични активи.
Председателя предупреди, че достъпа до застрахователни продукти може да бъде намален, ако застрахователите съзнателно се насочат към безрискови продукти и избягват продажба на високорискови продукти. Той каза, неустойчиви бизнес модели, трябва да се избягват, но режимът не е имал намерение за "неправомерно санкциониране на специфични продукти".
Бернардино каза също, че фирмите ще направят "драматична грешка", ако поставят акцент върху капиталовите изисквания, като същевременно собствена оценка на риска и платежоспособността (ORSA) остане на второ място.

Вижте повече 

Има ли пета ключова функция?

Застрахователи прилагащи регламент Платежоспособност II (S2) активно въвеждат четирите ключови Функции

Функции в системата за управление (проект)

Чл. XX (1) В рамките на системата за управление застрахователят или презастрахователят създава:

1. функция по управление на риска;

2. функция, следяща за спазване на нормативните изисквания (функция за съответствие);

3. функция по вътрешен одит;

4. актюерска функция и

5. други функции, предвидени в този кодекс и такива в зависимост от преценката на управителните и контролните му органи.

Да вземем едно от изискванията за актюерска функция: "оценява достатъчността и качеството на данните, използвани при изчисляване на техническите резерви" (Art 47 1в) ... много предизвикателна роля за тази функция, тъй като данните се генерират, трансформират, преработват в почти всяка линия на бизнес (застрахователен продукт) и функционална структура в рамките застрахователна организация.

Гледайки на това изискване, може да се обмисли въвеждането на допълнителна ключова функция, особено след като големите застрахователи започнат да се реорганизират и създадат ролята на "директор администриране на данни", старши управленска роля, която да бъде както извън IT дирекцията, така и извън бизнеса дирекцията. Най-новите публикации за управление дори препоръчват директна връзка с изпълнителния директор.

Нека да помислим за пета ключова Функция: не би ли могла да бъде най-добрият отговор за да се отговори на изискванията на S2? Рискa свързан с обработката на данните е отделно направление риск, което добавя ново измерение към основните категории рискове (поемане, пазар, оперативен, стратегически ...) и трябва да се разглежда като важна добавка към основните рискове.

Източник: Hans Willert, Partner Magellan Consulting / Managing Partner & Founder at Bleu Azur Consulting, https://www.linkedin.com/pulse/20140717132601-1423636-the-fifth-key-function-in-solvency-ii-governance?trk=pulse_spock-articles

Какво е СОРП? Какво е ORSA?

СОРП/собствената оценка на риска и платежоспособността (ORSA = Own Risk and Solvency Assessments) е един непрекъснат процес, чрез който висшия мениджърски екип на една компания рутинно оценява своя риск и позицията си на платежоспособността ; оценката предоставя декларация за извършената от компанията оценка на своята позиция по отношение на печалбата, риск и капитал, както сега, така и в бъдеще, при различни сценарии и по отношение на желанието (апетита) на дружеството за риск. СОРП трябва да разглежда и да бъде в съответствие с бизнес стратегията на застрахователна компания и на процеса на бизнес планиране.

СОРП трябва да обмислят риска и платежоспособността, както от чисто икономическа гледна точка, така и чрез прилагане на нормативните изисквания, следва да отразява съществени разлики между двете, и да показват, че ресурсите на дружеството са подходящи за това, двете гледни точки следва да покрият хоризонта на планиране на бизнес процесите, както в двете изходни нива и в условията на стрес ситуации.

Процесът СОРП се състои от няколко основни стъпки по време на цикъла.Основният процес за оценка на СОРП трябва да се извършва редовно и всеки път, когато компанията преживява значителна промяна в рисковия си профил и преди важните стратегически решения да бъдат взети.

Основните констатации от оценката трябва да бъдат добре анализирани от ръководството, и да бъдат докладвани на управляващият оргна. Процесът ОСРП трябва да бъде себерефлексивен, идентифициращ на потенциалните слабости и точките на подобряване на самия процес СОРП.

Повече в тази връзка:
Международната Актюерска организация (www.actuaries.org) публикува Deriving Value from ORSA - Board Perspective
"..... Просто казано, СОРП предоставя декларация за оценка на компанията на своята позиция в
по печалба, риск и капитала, както сега, така и в бъдеще, при различни сценарии и промени в желанието на дружеството за риск."

Насоки относно прогнозната оценка на собствените рискове на предприятието (въз основа на принципите на собствената оценка на риска и платежоспособността (СОРП)):
https://eiopa.europa.eu/publications/eiopa-guidelines-new/guidelines-on-forward-looking-assessment-of-own-risks-based-on-the-orsa-principles/index.html

• Заповед № 301 от 25.09.2014 г. на заместник-председателя, ръководещ управление „ Застрахователен надзор”pdf/3.15 MB
• Заповед № 300 от 25.09.2014 г. на заместник-председателя, ръководещ управление „ Застрахователен надзор”pdf/8.04 MB